美国四大银行巨头——(JPM.US)、报季(BAC.US)、袭美行业花旗集团(C.US)和(WFC.US)——将于本周五公布最新的面临财务业绩。由于银行储备应急资金以应对经济放缓对投行业务造成的利润冲击，美国银行业巨头们本周将公布的萎缩第四季度财报料将显示利润下降。

根据Refinitiv的经济平均预测，上述四家银行加上(MS.US)、逆风(GS.US)，报季这六家最大的袭美行业贷款机构预计将囤积总计57亿美元的准备金以应对不良贷款，这一数字较上年同期的面临23.7亿美元翻了一倍多。

以Betsy Graseck为首的利润摩根士丹利分析师在一份报告中表示：“由于大多数美国经济学家预计今年将出现衰退或大幅放缓，银行可能会将更为严峻的萎缩经济前景纳入考虑。”

美联储仍在收紧货币政策以抗击数十年来最高水平的经济通胀。物价上涨和借贷成本上升导致消费者和企业削减支出，逆风当经济活动放缓时，报季作为经济中间商的银行的利润就会下降。Refinitiv的初步分析显示，上述六家银行第四季度的净利润预计将平均较上年同期下降17%。不过，银行等贷款机构仍有望从利率上升中获益，因为利率上升使它们能够向借款人收取更多利息。

投资者和分析师们将关注美国银行业高官们的评论，并将其视为衡量经济前景的重要因素。近几周，许多高管警告称，商业环境更加严峻，这已促使企业削减薪酬或裁员。报道指出，高盛正着手进行其有史以来最大规模的裁员之一，该行已确定本周将裁员约3200人;摩根士丹利和花旗等银行也在投行业务大幅下滑后进行了裁员。

此前，利率上升扰乱市场，并导致处理并购和首次公开募股(IPO)的华尔街交易撮合者在2022年面临业务大幅下滑。Dealogic的数据显示，第四季度全球投行业务营收降至153亿美元，较上年同期下降逾50%。

消费者业务也将是银行业绩的重点之一。在疫情期间，强劲的就业市场和政策刺激措施支撑了家庭账户，虽然消费者的财务状况总体良好，但越来越多的人开始拖欠还款。穆迪投资者服务公司(Moody's Investors Service)金融机构集团高级副总裁David Fanger表示：“我们正在走出一个信贷质量异常强劲的时期。”

虚假账户丑闻和监管处罚的影响将继续拖累富国银行的业绩。在同意与美国消费者金融保护局就汽车贷款、抵押贷款和银行账户普遍管理不善的指控达成和解后，该行预计将计入约35亿美元的支出，这是该监管机构有史以来最大的一笔民事处罚。市场还将关注摩根士丹利和美国银行等银行是否将对埃隆·马斯克收购推特的130亿美元贷款进行减计。

数据显示，KBW银行指数在2022年下挫近28%之后，本月以来上涨了约4%。瑞信分析师Susan Roth Katzke表示，虽然市场情绪在2022年从充满希望急剧转向担忧，但一些大型银行可能会克服最可怕的预测，因为它们已摆脱了高风险活动。她表示：“在经历了10年的去风险之后，我们看到在整个周期中更具弹性的盈利能力。我们不能忽视基本面的力量。”